ميزانية نوفمبر 2026 وما قد تعنيه لأصحاب العقارات

لقد حان ذلك الوقت من العام مرة أخرى حيث يكون كل سؤال تقريبًا أتلقاه هو: "ما رأيك فيما سيحدث في الميزانية؟"

على الرغم من إيماني بمواهبي الهائلة، إلا أنني أخشى أنني لا أملك كرة بلورية، ومن خلال سنوات من الخبرة، يمكنني القول بصدق أن محاولة تخمين ما سيحدث في يوم الميزانية هي لعبة خاسرة.

لا يعني ذلك أن ننتظر ونرى فحسب، بل من المفيد معرفة الوضع الراهن وتقييم احتمالية حدوث أي تغييرات. وفيما يتعلق بضريبة الأملاك، فإنّ أسهل طريقة لمتابعة ذلك هي الاطلاع على الضرائب الرئيسية التي تؤثر حاليًا على العقارات، ثم متابعة الأمر بتحديث في اليوم التالي لإقرار الميزانية لرصد أي تغييرات وتأثيرها. 

فيما يتعلق بالعقارات، إليك أهم الضرائب التي يجب أن تكون على دراية بها: –

عند الشراء

رسوم الطوابع 

فيما يلي معدلات ضريبة الدمغة الحالية للمقيمين في المملكة المتحدة في إنجلترا: –

تنبؤ: 

آمل حقًا ألا تكون هناك زيادات أخرى في ضريبة نقل الملكية العقارية (SDLT)، إذ أصبحت من أكثر الضرائب تعقيدًا بالنسبة لأصحاب العقارات، وهي تُعيق العديد من المعاملات التي كان من الممكن إتمامها لولاها. وقد انتشرت شائعات عن إعادة هيكلة شاملة لضريبة نقل الملكية العقارية، مع اعتماد نظام دفع تدريجي. أي بدلًا من دفع الضريبة كاملةً مقدمًا، يتم دفعها على أقساط سنوية على مدى خمس سنوات مثلًا، مع استحقاق كامل المبلغ في حال البيع قبل انقضاء المدة كاملة. وقد تكهن معلقون آخرون بأن اعتماد معدل ضريبة نقل الملكية العقارية تدريجيًا سيكون مفيدًا. فبدلًا من الارتفاع المفاجئ في المعدل بشكل كبير عند تجاوز قيمة العقار حدًا معينًا بجنيه إسترليني واحد، يُفضّل اعتماد معدل تدريجي لزيادة أكثر سلاسة وأقل حدة.

عندما تحصل على دخل الإيجار

• ضريبة الدخل – إذا كانت الملكية مسجلة بأسماء شخصية
• ضريبة الشركات – إذا كانت الملكية من خلال شركة ذات مسؤولية محدودة

الضرائب الأخرى هي: –

• • الضريبة على الأرباح الموزعة : تُدفع عند سحب الأرباح من شركة ذات مسؤولية محدودة
  • ضريبة ATED (الضريبة السنوية على المساكن المغلفة) لأصحاب العقارات الذين تزيد قيمة عقاراتهم عن 500 ألف جنيه إسترليني في شركة ذات مسؤولية محدودة
  • ضريبة القيمة المضافة – يدفعها الملاك الذين قاموا بتأثيث أماكن الإقامة لقضاء العطلات أو تأجير العقارات على منصات مثل Airbnb
  • التحول الرقمي للضرائب - ليس هذا ضريبة، ولكنه تغيير جذري سيدخل حيز التنفيذ في أبريل 2026. سيُلزم مُلاك العقارات الذين يزيد إجمالي دخلهم من الإيجار عن 50,000 جنيه إسترليني بالإبلاغ عن دخلهم ونفقاتهم ربع سنويًا بدءًا من أبريل 2026. ولا ينطبق هذا على الشركات ذات المسؤولية المحدودة.

معدلات ضريبة الدخل الشخصي الحالية هي كالتالي: –

معدلات ضريبة الشركات هي: –

توزيعات الأرباح

ATED

ضريبة القيمة المضافة

تنبؤ:

في وقت كتابة هذا التقرير، تنتشر شائعات كثيرة حول احتمال زيادة معدل ضريبة الدخل الأساسية. وبالتالي، ستشمل أي زيادة الأرباح التي يحققها مُلاك العقارات.

انتشرت شائعاتٌ أيضاً حول فرض رسوم التأمين الوطني على أرباح مُلّاك العقارات. ستكون هذه خطوةً هامة، وقد سبق تداولها. أتذكر بعد فترة وجيزة من قضية رامزي ضد مصلحة الضرائب والجمارك البريطانية الشهيرة، حيث قضت محكمة الاستئناف بأن إليزابيث رامزي تُدير مشروعاً تجارياً، وبالتالي فهي مؤهلة للمطالبة بالإعفاء الضريبي بموجب المادة 162 عند نقل عقاراتها إلى شركة ذات مسؤولية محدودة. تبع ذلك قيام بعض موظفي مصلحة الضرائب والجمارك البريطانية، بدافع الحماس الزائد، بإصدار مطالبات برسوم التأمين الوطني لبعض عملائنا من مُلّاك العقارات، دون أي تعديلات على التشريعات أو موافقة حكومية، بحجة أن دخل الإيجار لم يعد يختلف عن دخل التجارة. عندما أوضحنا لهم حينها أنه إذا كانوا سيعاملون أرباح مُلّاك العقارات بنفس طريقة معاملة أصحاب الأعمال الفردية، فهل سيسمحون بتعويض أي خسائر في الإيجار مقابل الدخل الخاضع للضريبة بنفس الطريقة؟ عندئذٍ، تم إلغاء مطالبات التأمين الوطني، ولم يُسمع شيءٌ بعد ذلك. 

منذ صباح اليوم، عادت التكهنات تملأ وسائل الإعلام مجدداً بأن وزير المالية قد يفرض رسوم التأمين الوطني على أرباح مُلاك العقارات. ولا شك أن هذا سيشكل ضربة أخرى لمُلاك العقارات الذين يمتلكون عقارات بأسمائهم الشخصية، وسيزيد من استخدام الشركات ذات المسؤولية المحدودة كوسيلة للاستثمار العقاري. 

فيما يتعلق بضريبة الشركات، لم تظهر أي مؤشرات على تغييرات وشيكة. ونظرًا لزيادة مساهمات التأمين الوطني العام الماضي، وانخفاض معدلات النمو الاقتصادي منذ ذلك الحين، أعتقد أن وزيرة المالية الحالية لا تنوي إجراء أي تغييرات في هذا الشأن. مع ذلك، لا يزال هناك احتمال أن تفرض قيودًا على الإعفاء الضريبي على فوائد الرهن العقاري، بحيث لا تتجاوز النسبة الأساسية لضريبة الشركات البالغة 19%، وذلك بالنسبة للاستثمار في العقارات السكنية، على غرار ما فعلته الحكومة المحافظة السابقة عندما قيدت الإعفاء من فوائد الرهن العقاري على أساس النسبة الأساسية لأصحاب العقارات الخاصة. 

أما بالنسبة لـ ATED والأرباح الموزعة، فلا أتوقع أي تغييرات.

تُعدّ ضريبة القيمة المضافة إحدى الضرائب التي قد يُعاد النظر فيها. وقد انتشرت شائعات مفادها أن وزير المالية قد يُخفّض عتبة التسجيل في ضريبة القيمة المضافة إلى 50,000 جنيه إسترليني في محاولة لتحقيق تكافؤ الفرص للشركات الصغيرة. ويُقال إن العديد من العاملين لحسابهم الخاص يتوقفون عن ممارسة أعمالهم ببساطة إذا بلغ حجم مبيعاتهم 90,000 جنيه إسترليني لتجنب التسجيل في ضريبة القيمة المضافة. إن خفض عتبة التسجيل في ضريبة القيمة المضافة إلى 50,000 جنيه إسترليني سيُجبر عددًا كبيرًا من التجار الصغار على أن يكونوا في نفس وضع الشركات الكبيرة، ويُفقدهم ميزة عدم دفع ضريبة القيمة المضافة.

عند بيع العقار

• ضريبة أرباح رأس المال – عند بيع عقار مسجل باسمك الشخصي
• ضريبة الشركات – عند بيع عقار مملوك لشركة ذات مسؤولية محدودة

ضريبة أرباح رأس المال

18% و 24%

تنبؤ

ولدهشتي ودهشة العديد من المعلقين الآخرين، لم يطرأ أي تغيير على ضريبة أرباح رأس المال في الميزانية الأخيرة باستثناء التغييرات التي طرأت على المعدلات بموجب إعفاء التخلص من أصول الأعمال (BADR).

كان المتوقع أن يتم تعديل معدلات ضريبة أرباح رأس المال على بيع العقارات الثانية لتتماشى مع معدلات ضريبة الدخل البالغة 20٪ و 40٪ و 45٪. 

هذه المرة، لن أستغرب توحيد معدلات ضريبة أرباح رأس المال على بيع العقارات المؤجرة. كما ترددت شائعات عن فرض ضريبة ثروة سنوية على العقارات التي تتجاوز قيمة معينة. وقد نشهد تطبيق ضريبة مماثلة، إلى جانب ضريبة على بيع بعض المساكن الخاصة.

عندما ترحل

ضريبة الميراث – تُدفع على تركة الشخص المتوفى

لم يتغير الحد الأدنى للإعفاء الضريبي البالغ 325,000 جنيه إسترليني منذ عام 2009. ويبلغ معدل الضريبة المستحقة على ما يزيد عن هذا المبلغ 40%. في حال مغادرة المسكن الرئيسي، يُتاح إعفاء إضافي بقيمة 175,000 جنيه إسترليني. وبالتالي، يمكن للشخص الأعزب أن يترك ما يصل إلى 500,000 جنيه إسترليني، وللزوجين مليون جنيه إسترليني. يُعفى من ضريبة الميراث في حال تقديم هبة على النحو التالي: –

تنبؤ:

أعتقد أن هناك أمراً واحداً مؤكداً على حد علمي، وهو أنه لن يكون هناك أي تخفيض في ضريبة الميراث.  

أما بخصوص احتمالية حدوث أي زيادات، فهذا أمرٌ ليس بمستغرب. ولا يُستبعد فرض ضرائب إضافية على مُلّاك العقارات، لذا سأتابع الميزانية باهتمام بالغ، كما أفعل دائماً. 

خاتمة

وأخيرًا، كما هو الحال مع جميع الميزانيات، تكمن المشكلة في التفاصيل. غالبًا ما تتضح خبايا الإعلانات الرئيسية في البرلمان عند نشر التفاصيل الكاملة في تقرير الميزانية المفصل. سأقوم بدراسة هذا التقرير بدقة متناهية، وسأنشر تحديثًا بعد إعلان الميزانية حول جميع الضرائب المذكورة أعلاه، موضحًا التغييرات وكيف يمكن أن تؤثر عليكم.

أراكم مجدداً في 27 نوفمبر للحصول على تحديث كامل بشأن ما سبق، أو في أقرب وقت ممكن بعد ذلك.

شركة ثاندي نيكولز المحدودة
، مركز الصناعات الإبداعية
، طريق غليشر،
ولفرهامبتون،
ويست ميدلاندز
، WV10 9TG