ميزانية نوفمبر 2026 وما قد تعنيه لأصحاب العقارات

لقد حان ذلك الوقت من العام مرة أخرى عندما يكون كل سؤال آخر أحصل عليه هو، "ما الذي تعتقد أنه سيحدث في الميزانية؟"

رغم اعتقادي بأن مواهبي هائلة، إلا أنني أخشى أنني لا أملك كرة بلورية، ومن خلال سنوات من الخبرة، يمكنني القول بصدق إن محاولة تخمين ما سيحدث في يوم الميزانية هي لعبة خاسرة.

هذا لا يعني أن ننتظر ونرى. من المفيد معرفة الوضع الحالي ودراسة احتمالية حدوث أي تغييرات. فيما يتعلق بضريبة الأملاك، فإن الطريقة الواضحة والسهلة لمتابعة ذلك هي دراسة الضرائب الرئيسية التي تؤثر حاليًا على الأملاك، ثم متابعة تحديث في اليوم التالي للميزانية لتتبع أي تغييرات وتأثيرها. 

عندما يتعلق الأمر بالعقارات، فإليك الضرائب الرئيسية التي يجب أن تكون على دراية بها: -

عندما تشتري

رسوم الدمغة 

المعدلات الحالية لرسوم الدمغة للمقيمين بالمملكة المتحدة في إنجلترا هي كما يلي: -

تنبؤ: 

آمل بشدة ألا تكون هناك زيادات أخرى في ضريبة SDLT، فقد أصبحت من أكثر الضرائب تعقيدًا بالنسبة لمالكي العقارات، مما يعيق الكثير من المعاملات التي كان من الممكن أن تتم لولا ذلك. وقد سرت بعض الشائعات حول إصلاح شامل لضريبة SDLT مع اتباع طريقة أكثر تدرجًا لدفع الضريبة. أي، بدلًا من دفع ضريبة SDLT كاملةً مقدمًا، يتم دفعها على أقساط سنوية على مدى 5 سنوات، على سبيل المثال، مع استحقاق الرصيد الكامل في حال البيع قبل انقضاء المدة الكاملة. وقد تكهن معلقون آخرون بأن معدلًا أكثر تدرجًا لضريبة SDLT سيكون مفيدًا. لذا، بدلًا من الارتفاع الحاد الذي قد يشهده المعدل عند تجاوزه جنيهًا إسترلينيًا واحدًا فوق نطاق المعدل، فإن اتباع معدل أكثر تدرجًا يضمن زيادة أكثر سلاسة وأقل قسوة.

عندما تتلقى دخل الإيجار

• ضريبة الدخل - إذا كانت الملكية بأسماء شخصية
• ضريبة الشركات - إذا كانت الملكية من خلال شركة محدودة

الضرائب الأخرى هي:-

• • الضريبة على الأرباح : تدفع عند استخراج الأرباح من شركة محدودة
  • ضريبة ATED (الضريبة السنوية على المساكن المغلقة) لأصحاب العقارات التي تزيد قيمة ممتلكاتهم عن 500 ألف جنيه إسترليني في شركة محدودة
  • ضريبة القيمة المضافة - تدفع من قبل أصحاب العقارات الذين قاموا بتأجير أماكن للعطلات أو تأجير العقارات على منصات مثل Airbnb
  • جعل الضرائب رقمية - هذه ليست ضريبة، بل تغيير كبير سيُطبّق في أبريل 2026. سيُطلب من أصحاب العقارات الذين يتجاوز دخلهم الإيجاري الإجمالي 50,000 جنيه إسترليني الإبلاغ عن دخلهم ونفقاتهم ربع سنويًا اعتبارًا من أبريل 2026. لا ينطبق هذا على الشركات المحدودة.

معدلات الضريبة الشخصية الحالية هي كما يلي: -

معدلات ضريبة الشركات هي: -

أرباح الأسهم

أتد

ضريبة القيمة المضافة

تنبؤ:

وقت كتابة هذا التقرير، تسود شائعاتٌ حول زيادةٍ في ضريبة الدخل الأساسية. وبالتالي، ستُطبّق أيُّ زيادةٍ على أرباح مُلّاك العقارات.

كانت هناك أيضًا شائعات حول فرض التأمين الوطني على أرباح الملاك. ستكون هذه خطوة كبيرة وقد ترددت شائعات من قبل. أتذكر بعد فترة وجيزة من قضية رامزي ضد هيئة الإيرادات والجمارك الشهيرة حيث حكمت محكمة الاستئناف بأن إليزابيث رامزي تدير عملاً تجاريًا وبالتالي كانت مؤهلة للمطالبة بإعفاء التأسيس بموجب المادة 162 عند نقل ممتلكاتها إلى شركة محدودة. أعقب ذلك بعض مسؤولي هيئة الإيرادات والجمارك المتحمسين الذين أصدروا مطالبات التأمين الوطني لبعض عملائنا من الملاك تمامًا دون أي تغييرات في التشريعات أو موافقة الحكومة على أساس أن دخل الإيجار لم يعد يختلف الآن عن دخل التداول. عندما أوضحنا لهم بعد ذلك أنه إذا كانوا سيعاملون أرباح الملاك بنفس الطريقة التي يعامل بها التجار الفرديون، فهل سيسمحون بتعويض أي خسائر إيجارية مقابل الدخل الخاضع للضريبة الأخرى بنفس الطريقة؟ عند هذه النقطة تم إلغاء مطالبات التأمين الوطني ولم يسمع أي شيء مرة أخرى. 

ابتداءً من صباح اليوم، عادت التكهنات تُشير إلى احتمال فرض وزير المالية رسوم تأمين وطني على أرباح مُلّاك العقارات. سيُشكّل هذا بلا شك ضربةً أخرى لمُلّاك العقارات الذين يملكون عقارات بأسمائهم الشخصية، وسيزيد من استخدام الشركات المحدودة كوسيلة للاستثمار في العقارات. 

فيما يتعلق بضريبة الشركات، لم يُبشّر بأي تغييرات وشيكة. وبالنظر إلى زيادات التأمين الوطني العام الماضي ومعدلات النمو الاقتصادي المتدنية منذ ذلك الحين، أعتقد أن حتى وزيرة المالية الحالية لا تنوي إجراء أي تغييرات في هذا الشأن. مع ذلك، لا يزال هناك احتمال أن تفرض قيدًا على الإعفاء الضريبي على الفوائد بنسبة 19% على نشاط الاستثمار العقاري السكني، على غرار ما فعلته الحكومة المحافظة السابقة بتقييد إعفاء فوائد الرهن العقاري بنسبة 19% على ملاك العقارات الخاصة. 

أما فيما يتعلق بـ ATED والأرباح، فأنا لا أتوقع أي تغييرات.

ضريبة القيمة المضافة إحدى الضرائب التي يمكن النظر فيها. انتشرت شائعات بأن المستشار قد يخفض حد ضريبة القيمة المضافة إلى 50,000 جنيه إسترليني في محاولة لمنح الشركات الصغيرة فرصًا متساوية. ويُقال إن العديد من العاملين لحسابهم الخاص يتوقفون عن العمل ببساطة إذا بلغ حجم مبيعاتهم 90,000 جنيه إسترليني لتجنب الاضطرار إلى التسجيل في ضريبة القيمة المضافة. سيؤدي خفض حد تسجيل ضريبة القيمة المضافة إلى 50,000 جنيه إسترليني إلى وضع عدد كبير من صغار التجار في نفس وضع الشركات الكبيرة، مما يُحرمهم من ميزة عدم الاضطرار إلى فرض ضريبة القيمة المضافة.

عندما تبيع عقارًا

• ضريبة مكاسب رأس المال - عند بيع عقار مسجل باسمك الشخصي
• ضريبة الشركات - عند بيع عقار مملوك لشركة محدودة

ضريبة الأرباح الرأسمالية

18% و 24%

تنبؤ

وإلى دهشتي ودهشة العديد من المعلقين الآخرين، لم يتم المساس بضريبة مكاسب رأس المال على الإطلاق في الميزانية الأخيرة باستثناء التغييرات التي طرأت على المعدلات بموجب برنامج الإعفاء من التخلص من الأصول التجارية (BADR).

وكان التوقع هو أن تصبح معدلات ضريبة مكاسب رأس المال على بيع العقارات الثانية متوافقة مع معدلات ضريبة الدخل البالغة 20% و40% و45%. 

هذه المرة، لن أتفاجأ إذا وُجدت معادلة بين معدلات ضريبة مكاسب رأس المال على بيع العقارات المؤجرة. كما سرت شائعات عن فرض ضريبة ثروة سنوية على العقارات التي تتجاوز قيمتها قيمة معينة. ومن المرجح أن نشهد تطبيق ضريبة مماثلة بالتزامن مع فرض ضريبة على بيع بعض المساكن الخاصة.

عندما تموت

ضريبة الميراث - تدفع على تركة الشخص المتوفى

لم يتغير نطاق الضريبة الصفرية البالغ 325,000 جنيه إسترليني منذ عام 2009. معدل الضريبة المستحقة فوق هذا هو 40%. إذا كنت ستترك مسكنك الرئيسي، فستحصل على بدل إضافي بقيمة 175,000 جنيه إسترليني. وبالتالي، يمكن للشخص الواحد ترك ما يصل إلى 500,000 جنيه إسترليني، وللزوجين مليون جنيه إسترليني. تسقط ضريبة الميراث إذا قدمت هبة على النحو التالي:

تنبؤ:

أعتقد أن هناك أمرًا واحدًا مؤكدًا على حد علمي: لن يكون هناك أي تخفيض في ضريبة الميراث.  

أما فيما يتعلق بفرض أي زيادات، فهذا أمرٌ غير مفاجئ بالتأكيد. ولا عجب في فرض ضرائب إضافية على مُلّاك العقارات، لذا سأتابع الميزانية باهتمام، كما أفعل دائمًا. 

خاتمة

أخيرًا، وكما هو الحال في جميع الميزانيات، يكمن جوهر التفاصيل. غالبًا ما تُكشف الإعلانات الرئيسية في البرلمان عند نشر التفاصيل الكاملة في تقرير الميزانية المفصل. سأدرس هذا التقرير بدقة، وسأنشر تحديثًا بعد الميزانية حول جميع الضرائب المذكورة أعلاه، موضحًا التغييرات وتأثيرها عليكم.

نراكم مرة أخرى في 27 نوفمبر للحصول على تحديث كامل حول ما ورد أعلاه، أو في أقرب وقت ممكن بعد ذلك.

Thandi Nicholls Ltd
Creative Industries Center
Glaisher Drive
Wolverhampton
West Midlands
WV10 9TG