Planificación Patrimonial para Propietarios: Cómo Evitar el Impuesto de Sucesiones sobre Propiedades BTL

Una de las principales preocupaciones de los propietarios es cómo evitar el impuesto de sucesiones sobre las propiedades de alquiler. Al hablar con propietarios como yo, me comentan que buscan una revalorización del capital a largo plazo y complementar sus ingresos actuales y de jubilación con el fin de proteger su patrimonio inmobiliario y transmitirlo a sus hijos, evitando al mismo tiempo los elevados tipos impositivos sobre dichas rentas.

Una preocupación primordial es que desean conservar el control sobre las propiedades durante su vida, para poder seguir percibiendo los ingresos y, al mismo tiempo, garantizar que el patrimonio inmobiliario esté protegido para su descendencia y no sea objeto de disputa por parte de las futuras parejas de sus hijos en caso de divorcio. En el ámbito fiscal, el Impuesto sobre Sucesiones se conoce como el impuesto de elección. Se puede optar por pagarlo o no. Al solicitar asesoramiento lo antes posible, se puede establecer un plan eficaz para el Impuesto sobre Sucesiones que ayude a evitarlo y garantice que el patrimonio se transmita
a la siguiente generación y se proteja para las generaciones venideras. Aquí analizamos la situación del Impuesto sobre Sucesiones en el caso de poseer propiedades a nombre personal y a través de una sociedad limitada.

Nombre personal

El enfoque de no hacer nada o no estaré aquí, así que no me afecta.
Al fallecer, el patrimonio neto de sus propiedades de inversión se incluirá como un activo en su patrimonio a efectos del impuesto de sucesiones. Por ejemplo, si fallece dejando una cartera valorada en 2 millones de libras esterlinas sobre la que hay una deuda pendiente de 1 millón de libras esterlinas, su impuesto de sucesiones sería el 40 % de 1 millón de libras esterlinas = 400.000 libras esterlinas. Usted tiene una banda de tipo cero de 325.000 libras esterlinas que puede llegar hasta 500.000 libras esterlinas si deja su residencia principal a sus hijos y nietos. Esto puede llegar hasta 1 millón de libras esterlinas para parejas casadas, pero para nuestros fines, hemos asumido que estas bandas de tipo cero se habrán utilizado contra su residencia principal. Hoy en día no se necesita mucho para que usted tenga una vivienda propia valorada en más de 650.000 libras esterlinas.

Donación de propiedades a sus hijos:
Puede donar cualquiera de las propiedades de alquiler a sus hijos en cualquier momento. Sin embargo, las consecuencias serían las siguientes:

• Un cargo inmediato al Impuesto sobre Ganancias de Capital, ya que el valor de transferencia siempre se considera al valor de mercado en el momento de la donación. Esto ahora deberá declararse y pagarse dentro de los 60 días.
• Una pérdida de los ingresos por alquiler. Una vez donado, ya no puede recibir ningún ingreso por alquiler, ya que esto se convertiría en una Donación con Reserva y volvería a su patrimonio a efectos del Impuesto sobre Sucesiones.
• Necesitaría sobrevivir durante 7 años para que el activo quede completamente fuera de su patrimonio a efectos del Impuesto sobre Sucesiones.
• Es posible que sus hijos no deseen tener la propiedad a su nombre personal, ya que los ingresos los harían pasar a un tramo impositivo más alto o ya son contribuyentes de tipo impositivo alto.
• Hay una protección limitada de los activos frente a posibles reclamaciones de futuras parejas de sus hijos en caso de divorcio.
• Si hay un prestamista hipotecario, será necesario obtener permiso para la transferencia. Esto es poco probable, por lo que sus hijos tendrán que solicitar hipotecas y, por lo tanto, en la práctica, lo limita a propiedades que no tienen hipoteca.

En conjunto, no es una perspectiva muy alentadora.

Transferencia a un fideicomiso discrecional.
Esta podría ser una opción para algunos propietarios, pero debe tener en cuenta las siguientes limitaciones:

• Necesitaría sobrevivir durante 7 años para que el activo quede totalmente fuera de su patrimonio a efectos del impuesto sobre sucesiones.
• Si existe un prestamista hipotecario, deberá obtenerse permiso para la transferencia al fideicomiso. Es poco probable que se conceda, por lo que en la práctica le limita a propiedades que no tengan hipoteca.
• Se puede transferir un máximo de 650.000 £ (por pareja casada) sin incurrir en un cargo fiscal inmediato del 20 % sobre cualquier excedente. Se pueden transferir otros 650.000 £ después de 7 años, y así sucesivamente. Para alguien que desee transferir, por ejemplo, una cartera de 1 millón de £, esto requeriría que sobreviviera al menos 14 años para eliminar el impuesto sobre sucesiones.
• El impuesto sobre las ganancias de capital en una transferencia a un fideicomiso puede aplazarse y el activo se entrega a sus hijos que también acepten el aplazamiento del impuesto sobre las ganancias de capital. Sin embargo, esto solo pospone el problema para que sus hijos lo resuelvan. Si sus hijos desean vender la propiedad, se enfrentarían al impuesto sobre las ganancias de capital basado en su precio de compra original.
• Los ingresos por alquiler en un fideicomiso tributan al 45%.
• Se aplicarán cargos por impuesto de sucesiones si la propiedad se transfiere del fideicomiso a los hijos en el futuro.
• Se aplicará un impuesto de sucesiones de 10 años sobre los activos del fideicomiso a una tasa máxima del 6%, que se repite cada 10 años durante la vigencia del fideicomiso.
• El fideicomiso deberá registrarse en HMRC y presentar una declaración de impuestos anual.
• Al transferir una propiedad al fideicomiso, no podrá percibir los ingresos si desea evitar el impuesto de sucesiones.

Los fideicomisos discrecionales desempeñan un papel importante en la planificación del impuesto de sucesiones, especialmente si se desea garantizar la provisión financiera para un hijo vulnerable o discapacitado después del fallecimiento, por lo que no deben pasarse por alto.

Venta y reinversión.
Esto implica la venta de las propiedades y la posterior reinversión de las ganancias en una cartera de inversión con beneficios fiscales para propiedades comerciales. Como cualquier inversión en bolsa, esto conlleva cierto riesgo, pero si sobrevive dos años, la inversión puede transmitirse a los beneficiarios tras su fallecimiento sin pagar el impuesto de sucesiones. Sin embargo, el impuesto sobre las ganancias de capital sigue siendo aplicable a la venta, por lo que conviene realizar una evaluación realista de la relación coste/beneficio frente al riesgo. Muchos de los vehículos de inversión cotizan en el AIM o en el índice Footsie 350. El riesgo reside en que el valor de las acciones disminuya durante su vida o en que la empresa quiebre y sea liquidada, en cuyo caso lo habrá perdido todo. Esto puede mitigarse invirtiendo a través de fondos especializados que diversifican su cartera de empresas.

Impuesto sobre sucesiones y sociedades limitadas

Si se constituye correctamente, una sociedad limitada puede reducir su exposición al Impuesto de Sucesiones. Al mismo tiempo, puede mantener el control total durante su vida, tener acceso completo a los dividendos e implementar un acuerdo de accionistas para proteger su patrimonio para sus hijos y su descendencia futura. En estas circunstancias, podría ser conveniente considerar una forma de planificación mediante acciones "congeladas". La intención es congelar el valor de las acciones que le pertenecen para que el crecimiento futuro de su valor beneficie a su beneficiario previsto, generalmente la siguiente generación. Esto se logra modificando los Estatutos de la empresa para dividir las acciones en dos clases: acciones A y acciones B. Las acciones A otorgan derecho a dividendos y/o capital en caso de
liquidación equivalente al valor actual de la empresa y usted las conserva.

Es importante destacar que, al constituir la empresa, su valor actual equivale al valor nominal de sus acciones de clase A, es decir, 1 libra esterlina por acción, ya que la empresa no posee otros activos. Todo el crecimiento futuro del valor de la empresa se destinará a las acciones de clase B, que se entregarán a sus hijos o, posiblemente, a un fideicomiso que beneficie a las generaciones futuras. En este punto, esta planificación no debería tener implicaciones fiscales en materia de impuesto sobre sucesiones. Las nuevas acciones de clase B tendrán únicamente un valor nominal, ya que inicialmente carecen de derechos de voto, de derechos a dividendos y de capital por encima de su valor nominal.

No se ha producido una transferencia significativa de valor, ya que el valor de las acciones existentes no se ha reducido sustancialmente. A su fallecimiento, solo tributará sobre el valor de la empresa en la fecha
de creación de las dos clases de acciones. Este mismo criterio se aplica también a los bienes inmuebles adquiridos previamente. En este caso, sería necesario realizar una tasación para determinar el valor actual de sus acciones.

Antes de decidir si comprar una propiedad a título personal o a través de una sociedad limitada, conviene conocer las implicaciones del impuesto de sucesiones. Para los inversores inmobiliarios que se toman en serio la protección de su patrimonio, el siguiente paso es contactar con nosotros y concertar una consulta con uno de nuestros asesores fiscales expertos.

Cómo Sam y Sarah salvaron el IHT

Sam, de 43 años, y Sarah, también de 43, tienen dos hijos menores de edad, de 8 y 6 años. Querían crear una cartera de propiedades para obtener ingresos adicionales durante su jubilación, pero también para legar este patrimonio inmobiliario a sus hijos.

Pudimos constituir una Sociedad de Inversión Familiar Inmobiliaria (PFIC, por sus siglas en inglés) para Sam y Sarah, quienes son los directores de la PFIC y los únicos accionistas con derecho a voto, manteniendo así el control de la empresa. Al mismo tiempo, las acciones de Sam y Sarah tienen derechos restringidos sobre cualquier posible aumento de valor futuro, por lo que su valor se encuentra prácticamente congelado.

La PFIC adquirió propiedades por un valor de 1 millón de libras esterlinas a lo largo de tres años mediante hipotecas para inversión inmobiliaria por valor de 750.000 libras y depósitos de 250.000 libras, prestados a la PFIC por Sam y Sarah. Estos préstamos se consideran préstamos de directores a la PFIC y pueden ser reembolsados ​​a Sam y Sarah libres de impuestos cuando la PFIC disponga de fondos suficientes en el futuro gracias a los ingresos por alquiler.

Creamos una clase de acciones separada para los hijos, otorgándoles derechos de capital sobre el crecimiento futuro del valor de la empresa. Esto permite que el crecimiento futuro del valor de los activos inmobiliarios les corresponda a ellos en lugar de formar parte del patrimonio de Sam y Sarah a efectos del impuesto de sucesiones. Esto les ha ahorrado a Sam y Sarah una cantidad significativa de impuesto de sucesiones en comparación con lo que habrían supuesto si hubieran sido propietarios de los activos a su nombre hasta transferirlos a sus hijos.

Por ejemplo, si Sam y Sarah poseyeran personalmente estas propiedades hasta la fecha de fallecimiento del último cónyuge superviviente, cuando su valor ascendía a 3 millones de libras, su impuesto de sucesiones podría alcanzar los 1,2 millones de libras (suponiendo que sus exenciones fiscales ya se hayan aplicado a otros activos). Con la PFIC, solo el capital inicial aportado a la PFIC, de 250.000 libras, estaría sujeto al impuesto de sucesiones, que tendría un límite máximo de 100.000 libras. En estas circunstancias, la PFIC les ahorraría a Sam y Sarah 1,1 millones de libras en concepto de impuesto de sucesiones. La obligación tributaria por este impuesto podría reducirse aún más si Sam y Sarah hicieran uso de la cuenta de préstamo para directores de 250.000 libras en la PFIC durante su vida.

Además, Sam y Sarah pueden percibir dividendos de la PFIC para cubrir sus necesidades de ingresos y distribuirlos de forma flexible entre ellos, según sus tipos impositivos marginales en cada ejercicio fiscal. Si deciden no percibir ningún ingreso de la PFIC, los fondos restantes de la empresa pueden reinvertirse para amortizar las hipotecas de las propiedades o para financiar la adquisición de nuevas propiedades sin pagar impuestos adicionales. Ayudamos a Sam y Sarah a ahorrar una cantidad significativa en impuestos sobre sucesiones e impuestos sobre la renta, y también podemos ayudar a su familia a ahorrar en impuestos. Póngase en contacto con nosotros hoy mismo si desea más información.

Cómo podemos ayudar

Somos una de las firmas de contabilidad especializadas líderes en el Reino Unido para propietarios de inmuebles, tanto si está empezando en el mundo del alquiler como si es un veterano en la gestión de múltiples propiedades. En UK Landlord Tax, estamos aquí para escuchar sus objetivos y ayudarle a alcanzarlos ofreciéndole un asesoramiento práctico y sólido en un lenguaje sencillo, sin jerga ni explicaciones técnicas complicadas.

Podemos ofrecerle el siguiente asesoramiento:

Si el PFIC es un vehículo adecuado para su familia en función de sus circunstancias personales

Implicaciones fiscales de la adquisición de propiedades mediante una PFIC

Implicaciones fiscales de la transferencia de propiedades existentes a la PFIC

¿Qué miembros de la familia incluir en el PFIC y qué derechos otorgar a cada miembro de la familia según sus objetivos?

El potencial ahorro en el impuesto sobre sucesiones que se puede obtener al constituir una PFIC

Cómo incluir a los abuelos para lograr el máximo ahorro en el impuesto sobre la renta como familia

Establecer un acuerdo de accionistas para proteger el patrimonio acumulado en la PFIC para la familia frente a posibles reclamaciones futuras

Cómo extraer fondos del PFIC para cada miembro de la familia de la manera más eficiente desde el punto de vista fiscal

Otras opciones disponibles para los propietarios con respecto a su cartera de propiedades existente

Asesoramiento sobre el impuesto de sucesiones en relación con su exposición a dicho impuesto, basado en el total de sus activos, incluidos aquellos que posea a su nombre personal fuera de la PFIC

Para una consulta sin compromiso, póngase en contacto con nosotros – Impuestos para propietarios en el Reino Unido

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